(网经社讯)工业互联网拐点或将至,构建精准数据体系迫在眉睫,多行业交叉拉动产业链整体机会:工业互联网的本质通过对工业数据深度感知、实时传输、快速计算及高级建模分析,实现生产及运营组织方式的变革。中国制造业生产率提升速度趋缓,2007年以来人均产值增速环比持续下滑,打破效率瓶颈迫在眉睫。参考互联网助力美国制造业复苏,数据化、信息化是我国现阶段工业发展的重中之重。

工业互联网以多行业交叉为显著特征,融合了联网装置、传感器、自动化设备、数据存储、大数据分析、人工智能、高效运算、4G/5G/物联网等新兴技术,覆盖计算机、通信、机械等多个行业。根据2019工业互联网峰会上工业和信息化部副部长陈肇雄引述的观点,2019年我国工业互联网产业规模将达到4800亿元。

计算机行业:其角色贯穿网络层、平台层、应用层及安全环节。1)网络基础:推进企业内外网改造升级,构建地址标识解析和标准体系,建设低时延、高可靠、广覆盖的网络基础设施。2)平台体系:重点推动建设若干个面向多行业、多领域应用的国家级平台,支持形成一批具有较强示范引领效应的企业级平台。3)安全保障:重点加强工业互联网安全技术手段建设,形成国家、行业、企业协调联动的工业互联网安全工作格局,建设覆盖产业全生命周期的安全保障体系。从网络、平台、安全三层级来看,重点推荐:工业互联网平台企业东方国信、用友网络、宝信软件、汉得信息;工业互联网安全厂商启明星辰;建议关注赛意信息、绿盟科技等。

通信行业:通信行业在工业互联网中所处位置十分关键,其中1)网络层:需要各种智能装备实现充分联网化,通过广域网或者局域网、无线和有线的通信方式相互渗透、互为补充,新型网关推动异构互联和协议转换,工厂与产品、外部信息系统充分互联;2)平台层:大型超大型数据中心,支撑数据的存储、挖掘和分析;3)终端方面:个体联网化产品通过通信模组进行数据传输,也是关键部件。未来市场空间:1)IDC产业规模不断扩大,截止2017年底,我国大型以上数据中心机架数为82.8万,比2016年增长68%,预计未来将进一步提高。2)网络通信环节上,NB-IoT/5GeMTC综合实力优于其他对手,国内运营商资本开支底部回升,行业反转向上。3)终端无线模组将放量:根据Analysis Mason Limited数据,2018年度全球M2M设备连接相关收入达到291.75亿美元,到2024年复合增长率将达到17%。

机械装备:装备制造直接相关领域包括:1)感知层,主要包括各种执行设备(CNC、工业机器人、自动化生产线例如锂电自动化产线、检测设备及AGV等)及数据搜集及传导设备(传感器、RFID标签/读写器)、PLC(可编辑逻辑控制器)等;2)近年来,部分领先制造业企业也开始向网络层或平台层进行业务拓展,从而由核心装备制造往装备+服务模式转型。例如:自动化集成企业参与到网络层的网络模块连接、设备管理等领域,制造业头部公司自建区域/行业平台层、应用层建设等等。建议关注:汇川技术(天风电新覆盖)、麦格米特、埃斯顿、拓斯达、机器人、诺力股份、今天国际、金卡智能、汉威科技等。

工业互联网典型案例之一:智能物流,仓库、运输(干线+最后一公里)等环节优化快递物流成本:工业互联网在物流行业的快速进步,令快递公司尽管面对每天数亿级别的数据量。过去几年仍取得人工成本和整个中转中心成本的快速下降。智慧物流的应用场景分为四段:仓、干、配与柜,形成从仓库到最后一公里的、一个完整的智慧物流系统。仓库:已有多项应用实现落地,包括仓库选址、进出库调配、自动化无人仓库等;干/配/柜:运输配送可进一步细分为干线运输和最后一公里,智慧物流应用场景已颇为多样。纯线上平台的形式包括车货匹配(已出现较大公司)、线路规划(多为物流公司内部开发,旨在降低成本)、即时配送系统(技术领先企业包括美团外卖、顺丰同城等)。

工业互联网典型案例之二:工程机械,树根&徐工信息平台迈向成熟:1)树根互联借助大数据和物联网技术,率先将20多万台设备的实时操作数据,打造了行业知名的“挖掘机指数”。目前,树根互联已赋能61个细分行业,收集各类数据1000多亿条,连接管理超4300亿资产,为客户开拓超百亿元收入的新业务。2)徐工XREA工业互联网平台的工业PaaS已经达到100个以上微服务组件,工业SaaS应用达到150个以上,年数据增长量1.1PB,数据可靠率高达99.99%。平台对所有接入设备的累计工作时长进行了统计,目前总时长已经超过20亿小时。

风险提示:工业互联网扶植政策不及预期、5G发展不及预期、宏观经济景气度大幅低于预期影响制造业资本开支等。（来源：天风证券 文/邹润芳 唐海清 沈海兵 姜明  编选：网经社-电子商务研究中心）