(网经社讯)投资要点:
核心结论:①国内疫情助推看播人数高速增长,直播发展再加速。②电商平台受益,3 月淘宝活跃度超疫情发生前水平,直播成增长新动力。③食品与洗护品类GMV 增速可观。
疫情助推看播人数高速增长,直播发展再加速。疫情限制出行,助推直播发展。
4 月21 日,抖音联合巨量引擎发布《2020 抖音直播数据图谱》,《图谱》数据显示:2020 年2 月,抖音服饰穿搭类主播数相比1 月增长 61%,直播次数环比1 月增长93%,并且相比去年12 月,看播用户观看次数增长46%。同样,美妆类也有迅速发展,开播主播数相比1 月增长 71%,直播次数增长惊人,达到 109%,看播用户观看次数增长相比去年12 月直接增长 126%。
电商平台受益,3 月淘宝活跃度超疫情发生前水平,直播成增长新动力。根据中证网援引淘宝数据,淘宝3 月日均DAU(日活跃用户数)已经超过去年12月的高点,淘宝天猫3 月日均订单数比去年12 月日常增长1200 万单。淘宝方面表示,内容化、社区化的购物场景成为带动疫情期间消费恢复的重要动能,淘宝直播在3 月表现尤其强劲,成为淘宝增长的新动力。当月,直播为商家带来的成交订单数同比增长超过160%。3 月,新开播商家数同比增长近3 倍,直播场次同比增长190%。
食品与洗护品类GMV 增速可观。从商品品类来看,3 月,食品品类GMV(成交额)增长强劲,肉类、蔬菜、方便速食和粮油米面同比增长均超过100%,分别达到180%、136%、171%和127%。洗护系列产品GMV 增速也非常可观,其中环境清洁剂增长107%,洗衣凝珠增长105%,衣物除菌增长213%。此外,很多新品类也出现了消费爆发,3 月,淘宝吸黑头仪GMV 同比增长7500%,光谱仪GMV 同比增长1700%,牙刷消毒盒GMV 同比增长超过800%。
风险提示:宏观政策风险,市场竞争性风险。